随着2012年的尾声行之将至，每年岁末几乎必将到来的银行揽储大战也几乎无悬念地拉开了大幕。记者昨日查询银率网在售理财产品发现，与今年前三季度甚至刚刚过去的两个月相比，银行新发理财产品的预期最高年化收益率出现了明显的上升，此前罕见的5%年化收益率处处可见。业内人士预计，一直到春节以前，银行理财产品收益水平基本仍将保持稳中有升的态势，如果计划进行六个月以上中长期理财的投资者，可以考虑观望一阵再出手。

　　理财产品收益率普遍上“五”

　　今年上半年以来，受央行降息降准等货币政策影响，去年红极一时的银行理财产品颇有偃旗息鼓之势，收益率一路下行，年化收益在5%以上的产品几乎难觅踪影。不过，临近年末，随着揽储需求的增加，各银行纷纷又推出高收益理财产品。

　　记者昨日查询银率网刚刚更新的各银行在售理财产品发现，包括招行、民生银行、上海银行、平安银行、光大银行等在内的多家银行推出的投资期限在1至3个月的理财产品，预期最高年化收益率都站上了5%的大关。

　　其中，招商银行两款保本浮动收益型产品投资期限均为3个月，投资起始金额也仅为5万元，但预期最高年化收益率达到了5.5%；而民生银行最新发行的两款投资期限仅为35天的人民币理财产品，虽为非保本浮动收益型，但风险性较低，其预期年化收益率也达到了5%，这在今年一整年的银行理财产品市场都称得上罕见。

　　年底供求双方需求推高收益

　　“简单地说，就是一个愿买，一个愿卖。”对于近段时间走高的银行理财产品收益率，中信银行资深理财师丁志毅分析指出，最主要的原因在于供求双方都有高收益理财产品的需求。丁志毅表示，一方面，历年年底都是较为集中的资金空余期，分红、奖金等都集中在年底到达投资者手中，而且根据多数人的投资习惯，不少投资者此前的投资项目大多会集中在年底到期，因而高收益理财产品的市场需求量放大；同时，由于各种考核、评比需求，各金融机构也几乎同时进入营销旺季，而现阶段市场竞争最直接有效的方式还是提高产品收益率。

　　此外，丁志毅还指出，政策压力的释放也是银行理财产品收益上行的原因之一。今年上半年降息降准为政策主流，而下半年，央行已经在不断进行逆回购释放流动性，降息预期降低。

　　根据个人需求选择投资策略

　　现在距离元旦还有十几天时间，而距离春节更是还有两个月不到。对于未来一段时间银行理财产品的收益水平将如何发展，丁志毅表示，基本可以确定，在春节以前，银行理财产品都将保持稳中有升的态势。那是否就意味着投资者应该观望一段时间再出手选购银行理财产品呢？

　　“观望策略并不适合所有投资者，如果本来就是计划购买6个月以内的理财产品，那就应该当机立断出手，因为观望的资金闲置过程将摊薄收益；而反之，如果是6个月以上的产品，那倒不妨先观望一段时间，同时也可以在多家银行中进行比较。”丁志毅建议投资者，即刻出手还是静待良机还是要视具体情况而定。

　　丁志毅指出，选择暂时观望的投资者不妨多关注一下货币基金，由于基金公司年底前的排名也至关重要，所以预计节前其收益也会有所提高，再加上多家公司该产品的申赎时间由此前的“T+2”变成“T+0”，流动性更强，投资者不妨在观望时先选择投资货币基金。（周文娟）